Giramolfetta
 MOLFETTA - domenica 19 maggio 2024 - Giramolfetta anche su... Facebook You Tube
 
18^ puntata - ''Immobili, mutui cari. Ma battono ancora l’affitto''

18^ puntata - ''Immobili, mutui cari. Ma battono ancora l’affitto''


Immobili, mutui cari. Ma battono ancora l’affitto
Dopo 10 anni chi compra è in vantaggio anche se i prezzi non salgono. Bisogna avere in contanti dai 36 ai 124 mila euro

Il mutuo batte ancora l’affitto nonostante il caro spread. Ma si devono verificare almeno due condizioni: non si deve rivendere la casa prima di dieci anni e i valori immobiliari non devono diminuire, se la casa è piccola, mentre per le abitazioni grandi serve un aumento dei prezzi di almeno l’1% all’anno. E qui ci avventuriamo in un campo molto più incerto, visto l’andamento del mercato immobiliare.
Sono queste, in sintesi, le evidenze più significative di un confronto che CorrierEconomia ha già effettuato in altre occasioni e che ha aggiornato partendo dai dati dell’ultimo osservatorio di Nomisma e tenuto conto delle ultime novità fiscali. Come le minori imposte per chi acquista la prima casa, l’eliminazione dell’Imu sulle abitazioni principali. E l’arrivo della Service Tax che di fatto graverà, sostituendo l’Imu, anche sugli inquilini.
Che il tema acquisto contro affitto sia caldo lo dimostrano anche i dati di una recente rilevazione di Swg per CorrierEconomia, che indica una grande incertezza degli italiani. Interrogati sulla scelta più opportuna sulla casa il 44% ha risposto che è meglio l’affitto, mentre il 39% punterebbe sull’acquisto; non è però un caso che con l’aumentare dell’età degli interpellati cresca anche la preferenza per la proprietà.

L’ELABORAZIONE
Tornando alla nostra simulazione, abbiamo ipotizzato che si disponga di una cifra sufficiente a dare l’anticipo in contanti per l’acquisto della casa e per le spese fiscali e notarili legate all’operazione e che si accenda un mutuo a tasso fisso ventennale con rate equivalenti al canone di locazione necessario per affittare l’appartamento.
Il bilancio dopo dieci anni per l’inquilino è dato dalla differenza tra il capitale per l’anticipo, ipotizzato investito al tasso del 3% annuo, e la spesa sostenuta per i canoni. Il bilancio di chi acquista è dato dalla differenza tra la somma del valore finale della case e dei canoni risparmiati meno le rate del mutuo e il debito residuo del finanziamento. Si ipotizza che il beneficio fiscale ricavabile dal mutuo sia tale da compensare le spese di manutenzione straordinaria e l’Imu.
Per la nostra simulazione abbiamo considerato un trilocale di 80 metri quadrati effettivi (88 commerciali) in zona residenziale e un bilocale da 50 metri (55 commerciali) in periferia e già dalla lettura delle due tabelle appare evidente che la convenienza dell’acquisto è maggiore per le case di minor prezzo. E la ragione è molto semplice: i canoni di locazione non crescono in proporzione al valore dell’immobile, ma pesano di più quando la casa vale meno.

I RISULTATI
Nel confronto sul bilocale a Milano l’acquisto stravince con quasi 57 mila euro di vantaggio anche se la casa non aumentasse di valore, e si sale a oltre 70 mila ipotizzando una rivalutazione del 10%. Ancora più alto il gap a Roma, dove a prezzi costanti degli immobili chi acquista ha un vantaggio teorico di oltre 76 mila euro, che diventano quasi 91mila se si considera l’ipotesi di una rivalutazione. Nella media delle principali città l’acquisto con il mutuo nel decennio dà un vantaggio di oltre 42 mila euro a prezzi costanti e di oltre 52 mila con valori in crescita del 10% nel decennio.
Lo scenario cambia se si considera l’abitazione di maggior pregio: a prezzi fermi nella media l’acquisto comporta uno svantaggio di circa 20 mila euro mentre con l’aumento dell’1% all’anno dei valori si giunge in territorio positivo sia pur di poco (+3 mila euro). A Milano chi compra perde 26 mila euro se rivende allo stesso prezzo di acquisto, mentre con una rivalutazione del 10% mette a segno una performance di 9.700 euro; a Roma il guadagno è di quasi 36 mila euro a valori costanti, e di quasi 72 mila con prezzi su del 10% nel decennio.

POTERE D’ACQUISTO
Partendo dai dati di Nomisma abbiamo effettuato anche un’altra simulazione, calcolando la percentuale di un appartamento acquistabile se si sceglie di devolvere a un mutuo la somma che si pagherebbe per un affitto. Più è alta la quota più ovviamente conviene farsi finanziare un acquisto.
Anche in questo caso emerge la maggiore convenienza della casa più piccola rispetto a quella di pregio. La quota di copertura del mutuo per il trilocale è del 55,1% nella media delle principali città; Milano con 55,4% si pone proprio nel mezzo, mentre a Roma si sale al 61,9%. Nel bilocale una rata di mutuo equivalente al canone di locazione è in grado di garantire quasi tre quarti dell’acquisto.
Il dato più interessante però si ricava dal confronto con il 2006, l’anno del massimo storico per le transazioni immobiliari in Italia. Il tasso di copertura del mutuo sul trilocale è sceso solo lievemente, dal 56,8% del 2006, mentre quello del bilocale ha registrato un balzo di quasi 13 punti. Se si considera che le abitazioni di minor pregio sono quelle per cui tipicamente si fa più ricorso al prestito, i numeri stanno a significare che la diminuzione degli scambi è in buona parte dovuta al blocco del credito. Se le banche tornassero a dare, ai tassi e con gli spread di oggi, finanziamenti alle condizioni giudicate standard prima delle crisi, e cioè rata pari a un terzo del reddito e rapporto tra prestito e valore immobiliare del 79/80% le compravendite riprenderebbero subito.

Di Gino Pagliuca

Fonte: Corriere Economia



31/10/2013
Case e mercato immobiliare a cura di Progetto Casa
08/07/2018
Case, continua la discesa dei prezzi negli annunci online
17/04/2018
Perché i prezzi delle case non risalgono? Istat: -0,4% nel 2017
21/01/2018
Prezzi delle case, nel terzo trimestre -0,8% su base annua
15/09/2017
I mutui per l’acquisto superano le surroghe
14/07/2017
Case all’asta, frenata del 31% in 6 mesi
20/05/2017
Crif: in aprile la domanda di mutui cala del 16%
08/04/2017
I prezzi delle case tornano in positivo dal 2011: +0,1% a fine 2016 su base annua
22/02/2017
Eurostat: i prezzi delle case crescono ovunque tranne che in Italia. Confedilizia: troppe tasse
10/01/2017
Accelerano i mutui e rallentano le surroghe. Migliora il tasso di default
21/11/2016
Istat: compravendite di case in aumento del 20% nel secondo trimestre 2016
13/10/2016
Bankitalia:le norme sui mutui fanno crescere i valori degli immobili a garanzia delle sofferenze
07/09/2016
Trovare casa in quattro mosse
23/07/2016
Istat, i prezzi delle case calano dell'1,2%
13/06/2016
Alla Biennale di Venezia periferie in azione, 20 progetti italiani che fanno scuola
03/05/2016
Casa all’estero, è ora di vendere in Svizzera e Germania. Spagna attraente
30/03/2016
Tornano a salire i canoni d’affitto (+1,7%) trainati dal mercato delle grandi città
21/02/2016
Scenari Immobiliari: un 2016 di calma piatta per il mercato italiano
08/12/2015
Le agenzie immobiliari riprendono ad assumere
28/07/2015
Entrate: gli immobili crescono dello 0,7% nel 2014. E il valore catastale sale dell’1,5%
06/07/2015
Incentivi fiscali per i pannelli solari: ecobonus (più ricco) e conto termico (più veloce) a confronto
20/06/2015
Nei primi tre mesi del 2015 acquisti di case stabili: +0,8%
13/06/2015
Nei primi tre mesi del 2015 acquisti di case stabili: +0,8%
04/06/2015
Si rivaluta l’acquisto della casa al mare
27/05/2015
Aumenta la domanda di case, ma si concentra nella fascia di prezzo più bassa
13/05/2015
Decollano gli sviluppi di social housing: bassi costi e alta qualità
04/05/2015
L’Istat conferma il ritorno al segno positivo del mercato immobiliare nel 2014
24/04/2015
Da Anie il decalogo per il fotovoltaico residenziale: ecco perché conviene
08/04/2015
Istat, prezzi delle case in calo del 4,2% nel 2014. Trend in fre-nata: -2,9% nel quarto trimestre
30/03/2015
Dall’offerta di abitazioni a servizi abitativi: ecco come cambia il mercato immobiliare secondo Bankitalia
25/03/2015
Riscaldamento: mercato degli impianti giù dell’1,2%. Bene le biomasse, pompe di calore in ritardo
18/03/2015
Debutta il libretto di impianto elettrico, strumento (non obbligatorio) per una casa più sicura ed efficiente
08/03/2015
La banca si trasforma in agenzia immobiliare: i casi di Intesa Sanpaolo Casa e UniCredit Subito Casa
28/02/2015
L’evasione 2014 nell’immobiliare vale 4,3 miliardi. Il patrimonio residenziale 6,5 miliardi nel 2012
19/02/2015
Caserme, parcheggi e case cantoniere all’asta: gli enti pubblici tentano di fare cassa
12/02/2015
Rent to buy: ecco come funziona, quando stipularlo e a chi conviene
04/02/2015
L’Istat conferma: ripresa di compravendite (+3,7% su anno) e mutui (+14%) nel terzo trimestre 2014
26/01/2015
Il 40% degli investimenti sulla casa è trainato dai bonus fiscali. Saie Smart House-Sie punta sul settore
18/01/2015
Con il canone concordato cedolare secca ridotta e bonus. Irpef sull’acquisto del nuovo da affittare
12/01/2015
Prezzi delle case ancora in calo (-3,9% su base annua), ma crescono le quotazioni del nuovo
28/12/2014
Bankitalia: la ricchezza in case giù del 4,4% ma cresce la quota sul portafoglio nel lungo periodo
19/12/2014
Caldaia a condensazione, l’investimento si ripaga in quattro anni grazie a bonus e risparmi in bolletta
12/12/2014
In Italia valori in calo soprattutto al centro
03/12/2014
Il mattone finanziario raggiunge i 2mila miliardi di euro nel mondo
26/11/2014
Si torna a comprare casa, soprattutto nelle grandi città. Agenzia Entrate: +4,1% di acquisti nel trimestre
20/11/2014
Bankitalia: l’incertezza fiscale pesa sul mercato immobiliare, ma nel 2015 i prezzi risaliranno
15/11/2014
Bankitalia: secondo gli agenti immobiliari prezzi delle case più stabili ma servono 9,5 mesi per vendere
09/11/2014
Polizze anticalamità: è assicurato solo il 2% delle case, ma poche polizze e alti costi sul mercato
04/11/2014
Crescono gli annunci e i rogiti di case in vendita con la formula del rent to buy
31/10/2014
È Milano la città più smart d’Italia con 70 progetti e 200 milioni di investimento. Sul podio anche Bologna e Firenze
25/10/2014
Roof garden, i tetti delle città diventano green. Anche grazie all’ecobonus del 65%
19/10/2014
L’Istat conferma la ripresa delle compravendite a inizio 2014. In crescita anche i mutui
14/10/2014
A Brindisi riparte la domanda caccia alla casa con terrazza
08/10/2014
Prezzi delle case ancora in discesa. Istat: -4,8% a giugno su base annua
04/10/2014
Bankitalia: bene lo Sblocca Italia, ma attenzione a provvedimenti attuativi e incertezza fiscale
26/09/2014
La casa di domani è condivisa e si adatta alle esigenze degli inquilini
22/09/2014
Bri, in Italia e Grecia il trend del mattone resta in negativo
15/09/2014
Censis: la ripresa del mercato della casa dopo giugno 2015
09/09/2014
Affittare una stanza, mossa anti-crisi
04/09/2014
Gli italiani sono i primi acquirenti a Londra
22/08/2014
Immobili, Bankitalia: nel secondo trimestre 2014 più agenti hanno venduto ma continua il calo dei prezzi
13/08/2014
All'ultimo piano della torre Isozaki: il grattacielo di Citylife diventa l'edificio più alto d'Italia
08/08/2014
Sul Lago di Garda il primo ecohotel italiano in legno certificato Arca Platinum
02/08/2014
Aumentano i mutui: più variabile e raddoppio delle surroghe. Tassi giù ma importi al ribasso
28/07/2014
Arriva il «solar-sharing»: investire nel fotovoltaico per condividere l'energia a distanza
23/07/2014
Il fatturato immobiliare cresce del 3% in Europa nel primo semestre 2014
16/07/2014
L'Italia vince le Olimpiadi dell'architettura sostenibile
10/07/2014
Istat, prezzi delle case in calo del 10% in quattro anni. A marzo calo del 4,6% su base annua
04/07/2014
Mutui: la domanda sale ancora, ma resta debole rispetto agli anni pre-crisi e per importo medio
29/06/2014
I pannelli fotovoltaici rendono il doppio se si aumenta l'autoconsumo con una pompa di calore
21/06/2014
Eire sfida pubblico e privati
14/06/2014
Con lo scambio casa si risparmia
09/06/2014
Per i rustici e i casali sconti in media del 20%
03/06/2014
Agenzie immobiliari oltre la crisi: la selezione si basa su servizi offerti e alta qualità
28/05/2014
Tasi: pagamento prima rata a ottobre
21/05/2014
Fine anno positivo per il real estate
14/05/2014
Da Giakarta a Tel Aviv: le dodici città emergenti in «pole position» per investire
08/05/2014
Iva, bolli e tutte le tasse sul mattone
01/05/2014
Le banche sbloccano i mutui: +18% in due mesi
26/04/2014
Mattone, Compro o aspetto? I conti in tasca al dilemma
18/04/2014
Chi acquista preferisce le abitazioni usate. Solo il 20% sceglie il nuovo
14/04/2014
Casa: ecco dove il mercato ha tenuto meglio
04/04/2014
Cresce la domanda dall'estero
30/03/2014
Il real estate torna a sperare: al Mipim l'obiettivo condiviso sono le città a zero consumi
20/03/2014
Affitti e spese, redditometro a prova di privacy
12/03/2014
Nel centro città aumenta l'offerta di case in vendita
05/03/2014
Per la casa si sacrifica anche la pensione: crescono le richieste di anticipo su fondi pensione e Tfr
26/02/2014
La domotica diventa accessibile
17/02/2014
Crolla il reddito delle famiglie
07/02/2014
Sullo sfratto ora incombe la «morosità incolpevole»
30/01/2014
28^ puntata - ''Scegliere l'opzione i «cedolare secca» diventa sempre più conveniente''
23/01/2014
27^ puntata - ''Gli immobili sfitti nello stesso comune entrano al 50% nell'imponibile Irpef''
16/01/2014
26^ puntata - ''Abolizione seconda rata Imu 2013 e l’obbligo di versamento entro il 24 gennaio 2014''
09/01/2014
25^ puntata - ''IL RITORNO DEL BONUS MOBILI''
30/12/2013
24^ puntata - ''Italiani «ricchi» di abitazioni''
16/12/2013
23^ puntata - ''NATALE IN AFFITTO, MEGLIO SE IN ITALIA''
09/12/2013
22^ puntata - ''PROROGATI I BONUS VOLUMETRICI''
25/11/2013
21^ puntata - ''IL PAESAGGIO IN CASA''
21/11/2013
20^ puntata - ''Italiani pessimisti sui prezzi delle case: il 37% li vede giù''
10/11/2013
19^ puntata - ''I costruttori: sulla prima casa tasse +72%''
31/10/2013
18^ puntata - ''Immobili, mutui cari. Ma battono ancora l’affitto''
18/10/2013
17^ puntata - ''Mercato delle case in affitto. Ecco cosa cambia senza l'Imu''
09/10/2013
16^ puntata - Mercato immobiliare, un'analisi del primo semestre 2013
01/10/2013
15^ puntata - ''Lavori in Casa, Risparmiare (senza Errori) con gli Incentivi – parte 2''
17/09/2013
14^ puntata - ''Lavori in Casa, Risparmiare (senza Errori) con gli Incentivi - parte 1''
07/09/2013
13^ puntata - ''Via al decreto sull’Imu prima casa.Ma rischio-rincaro per gli acconti''
30/08/2013
12^ puntata - ''La (prima) ripresa dei mutui casa''
17/08/2013
11^ puntata - ''Con i nuovi conti del catasto, il mattone varrà il 60% in più''
05/08/2013
10^ puntata - ''LE GRANDI CITTA’ FRENANO LA CADUTA''
26/07/2013
9^ puntata - ''Cinque anni per il nuovo catasto''
16/07/2013
8^ puntata - ''SFRATTI IN AUMENTO DEL 100%''
04/07/2013
7^ puntata - ''La grande frenata del mattone Vendite mai così in basso dall'85''
20/06/2013
6^ puntata - ''Casa: Vale meno, ma comprarla costa di più''
01/06/2013
5^ puntata - ''Mutui Rate in formato ridotto: non più del 60% del valore della casa''
14/05/2013
4^ puntata - ''La casa non si vende più. Nel Mezzogiorno transazioni in calo del 27% - 2^ parte''
30/04/2013
3^ puntata: ''La casa non si vende più. Nel Mezzogiorno transazioni in calo del 27% - 1^parte''
12/04/2013
2^ puntata - Tasse sulle case
25/03/2013
1^ puntata - PRESENTAZIONE